Come usare mysql.exe da C#

questo perché la scrittura di standard input del tuo programma Passare la parte dopo '<' nell'argomento non è corretto perché devi alimentare lo stdin del tuo eseguibile con il contenuto del file. Per eseguire il reindirizzamento stdin/stdout puoi fare riferimento a questa domanda:

Reindirizzamento di stdin e stdout dove stdin si chiude per primo

e inserirai il contenuto del tuo file data.sql nel flusso stdin.