Ho corretto un errore simile copiando libmysql.dll nella directory "bin". Nel tuo caso copia libmysql.dll in C:\Ruby192\bin
libmysql.dll viene installato quando si installa MySql. La posizione del file dipende dal fatto che tu stia utilizzando WAMP, XAMPP o solo MySql. Se non riesci a localizzarlo, cercalo sul tuo computer, ovviamente qui presumo che MySql sia installato e che sia in esecuzione.
