Per quanto ne so, MySQL non supporta EXCEPT operatore. Prova invece questo:
SELECT File_Name
FROM Words_DB
WHERE Word_Name=" . $element . "
AND File_Name NOT IN (
SELECT File_Name
FROM Files_DB
WHERE Display=0
)
Puoi anche utilizzare un NOT EXISTS correlato o un LEFT JOIN . Dato che non uso molto MySQL, non posso dire quale funzioni meglio.