Ecco una soluzione che utilizza effettivamente executemany() !
Fondamentalmente l'idea nell'esempio qui funzionerà.
Ma nota che in Django, devi usare il segnaposto %s anziché il punto interrogativo.
Inoltre, vorrai gestire le tue transazioni. Non ne parlerò qui perché c'è molta documentazione disponibile.
from django.db import connection,transaction
cursor = connection.cursor()
query = ''' INSERT INTO table_name
(var1,var2,var3)
VALUES (%s,%s,%s) '''
query_list = build_query_list()
# here build_query_list() represents some function to populate
# the list with multiple records
# in the tuple format (value1, value2, value3).
cursor.executemany(query, query_list)
transaction.commit()